79系列考试是7系列考试的轻量级版本，但不要被愚弄，考试看起来很难。
教程：高级财务报表分析
79系列考试适合那些希望在投资银行领域工作的人员。在2009年之前，更受欢迎的考试（系列7）被要求成为一名经纪人，但是一些代表发现他们只是进行投资银行业务，这只是系列7考试的一小部分。零售证券公司提供与投资银行家不同的功能和服务，所以系列7的测试材料涵盖了大多数投资银行家的职责。由于这些担忧，进行了工作分析，投资银行家委员会就这一投资银行的主要职责，工作职能和任务达成一致。 2009年，美国证券交易委员会（SEC）批准了更具针对性的投资银行业务代表资格考试（Series 79）。这门考试也被称为“有限代表”投资银行家的考试，因为它是为入门级投资银行家设计的。
<！ - 1 - > 谁需要79系列
什么是投资银行业务？您如何知道您需要79系列许可证？除了你的雇主告诉你，有一些特定的财务领域，你可能会需要这个许可证。 NASD规则1032定义了不同类型的代表性类别，而（i）有限代表 - 投资银行业务部门对这些领域给予了更详尽的解释。
先决条件
79系列作为代表性考试满足24系列的先决条件。但是由于79系列以投资银行业务为重点，第24系列通用证券负责人仅限于79系列投资银行监管职责。第7系列更为通用，不能替代79系列。因此，希望进入监管投资银行业者，即使已经有了7系列，也需要79系列。这是79系列可以作为先决条件而不是7系列的唯一情况之一。（了解主要和二级市场的工作是了解股票交易的关键，阅读 一看二手市场 。）
一般来说，如果您处理这两个主要的活动领域，无论是作为工人还是主管，您都可能需要79系列。债务或股票发行通过公共或私人配售。
79系列可能需要的其他活动：
债券和股票发行中证券的定价
- 处理股权资本市场和债务资本市场的起始
- 承销
- 营销
- 结构化
- 整合
- 管理产品
- 或
的分配和稳定活动2。合并，收购和财务重组
79系列培训或可能需要的一些责任。
投标报价
- 出售资产
- 企业重组或剥离
- 涉及业务合并的交易（可能包括提交意见偿付能力和公平意见）
- 有例外
即使员工参与投资银行活动，如果风险非常有限，他们可能不需要79系列。而且在一些新的关联员工为了培训目的在不同的业务领域和部门之间轮换的工作中，还有一些余地。这些工人从开始从事投资银行活动时将获得六个月的宽限期。通常情况下，在这些领域工作会引发注册投资银行业务代表的需要，但这种例外情况允许公司培训员工。有关豁免的完整指南请参阅NASD规则1032（i）。
79系列考试
考试由175个选择题组成，其中包含4个潜在的答案，但是还有10个额外的问题被添加，不计入您的分数。这就带来了总共185个问题。另外10个问题是潜在的考题，由一个委员会审查，以确定困难。考生有五个小时的时间完成考试，每考一分三十七秒。这是在计算机上完成的，所以在考试结束后会立即给出合格或不合格的结果，以及每个部分的表现细目。
第
1。数据的收集，分析和评估（43％）
这部分是最大的，有75个问题，包括查找相关数据，以及了解需要查看的地方。例如，知道董事受益所有权的代理声明表格14A或表格4将会是什么。本部分还与不同部门和客户进行沟通。使用指标和比率以及趋势来评估您在公司和部门数据中找到的内容。最后，本部分结束了解尽职调查活动，如了解买方和卖方的尽职调查和监管要求。 （某些交易显示股票很多，我们回过头来考虑，在哪里找到它，请阅读
关注内部人士和机构的活动 。承销/新融资交易，发行类型和证券登记（25％） 本部分有43个问题，涉及证券登记和注册的规定。这包括表格（如招股说明书），规则和所需的财务报表。这部分还包括营销材料的分发和许多相关的规则。
3。合并和收购，要约收购和财务重组交易（19％）
本部分有34个问题，并进入买方和卖方交易，公平的意见，当然也是美国证券交易委员会的规则和条例。此部分还涉及要约收购条例和财务重组。 （了解更多
买方与卖方分析师
。） 4。一般证券业规定（13％） 本部分有23个问题，并进行适当的商业行为，包括个人登记，继续教育和处理客户投诉。
要求和通过
候选人必须由FINRA成员资助，然后才能参加考试。资格要求包括进行适当的资格考试。这在NASD规则1032（i）中概述。
考生需要正确回答一定数量的问题才能通过，但是实际的号码是未知的。另外，通过分数可以从一年到另一年改变。有人认为合格率在73％左右，这是128个正确的答案，但这不包括10个附加的问题，只是一个估计。
投资银行业务代表资格考试
在2009年之前，无论是作为零售客户代表还是仅从事投资银行业务，您都需要系列7.现在，如果您决定把投资银行业务作为职业，可以把79系列成为有限的代表。后来，如果你想进入一个零售证券公司，你可以参加7系列。但不要轻视这个测试;它更专注，但极具挑战性。